定存股怎麼選？嚴選4檔穩定配息、高殖利率股，想退休領被動收入就靠它

在低利浪潮下，將錢放銀行定存恐吃老本；反之，若能善用工具、增加資金收益，不僅可大幅降低退休金準備，甚至有可能讓錢多到用不完。

年長者工作了一輩子，具備許多理財上優勢，例如擁有較多資金、生活歷練較豐富、容易理解各種道理、偏好有穩定收益的商品、情緒管理比較好等。了解這些優勢，對退休後的理財規劃，很有幫助。

反之，年長者也有理財上的劣勢，例如，有些人長期對股市充滿偏見，而且想法不容易改變；危機意識很強，只願意把錢存銀行，對股市沒有信心；沒有找到正確的投資方法，老是用技術分析那一套；想等指數很低、很低的時候才進場，卻一直找不到機會；不懂個股，對基本面的研究能力較弱。所幸這些都不是大問題，只要稍加引導就可以！

增加退休金收益 樂享第2人生

據統計，65歲退休後，大約還有15.9年要過。時光漫長，到底要準備多少退休金才夠呢？首先要考慮下列幾個因素，包括退休生活型態是鄉村型還是都會型；是獨身還是有配偶；每個月有進帳（勞保年金、公保年金、國民年金等），還是沒有穩定的現金流，因為不論是生活模式或人數等，都會影響退休後的生活開銷。

當然，如果每月能有穩定的現金流，像源頭活水，退休金準備自然可以輕鬆很多，但每個人所能領取的月退也有不少差異，例如國民年金數額不多，再加上物價上漲使金錢購買力降低，醫療費用隨著年紀增加等，可見要考量的因素眾多。

假設不考慮個別的差異，以每年50萬元的生活開銷來試算，退休後大約需要800萬元（50萬元×15.9年＝795萬元）。需要這麼多錢，難怪大家都會有「把退休金顧好」、「退休金不可以動用」的危機意識。甚至有些收入較低的人會認為，這是無法達到的天文數字。

不過，上述的試算是以退休金沒有任何收益、坐吃山空為前提。如果你可以讓資金有「收益」，就可以大幅降低退休金準備，甚至有越來越多的錢、多到用不完。例如資金收益率5%，1,000萬元的退休金就可以產生50萬元的收益，讓生活無虞。

善用定存股、特別股 打造穩健收益

退休金放定存，收益僅0.8%，它的概念就是100萬元存1年，利息只有0.8萬元，收益實在很差。假設退休金有1,000萬元，1年利息8萬元，只夠用2個月，剩下的日子只能吃老本！

不放定存，還有其他工具嗎？我認為買特別股、定存股的收益率會比較高（如圖3），在這超低利率時代，退休族不妨參考。

本文所謂的「定存股」，是指每年「股利穩定」的股票。表1提供4檔穩健收益的個股，供大家參考。較佳的買進時機是殖利率5%以上，有3檔標的符合，1檔可再等待。 （相關報導： 60歲才開始投資也不嫌晚！專家曝一招無痛存退休金，5年後不工作也能每月爽領3萬塊 ｜ 更多文章 ）

台灣股票市場有不少特別股，收益約4%，是銀行定存的5倍！所謂特別股，就是發行條件和普通股不同、很特別，例如承諾未來每年會按發行價格，提供固定比率的股利（例如4%）。最近，新光金發行乙種特別股，我整理一則讀者的來信如下，應有助於釐清觀念。

讀者問 ：

請問新光金普通股才8.4元，最近增資發行乙種特別股，為何每股定價45元?值得認購嗎？將來會上市買賣嗎？

回答 ：

發行特別股類似發行債券，可提供投資人固定比率的股利（4%），按每股發行價計算，定價和普通股股價無關，這次定價每股45元，是否值得認購就看個人的想法，如果你滿意4%的報酬率就值得買，不滿意就不買。以各大壽險公司來說，它們的資金充沛，故4%的收益可算是好商品。

在資產負債表上，特別股為股本之一，淨值增加，而不是負債，就財務分析上，比較好看。

買賣方面，和一般股票一樣方便，也會有漲跌，但因有4%收益保護，跌多時會有人承接，漲多時會有人賣出，所以價格通常維持在一個區間。

第1次發行稱為甲種，第2次發行稱為乙種。原股東有認購權利，但有人不想認，有些人想買卻沒有權利，只能等上市以後再買。

慎防掉入錢坑 讓退休生活更有保障

買進特別股會不會下跌、虧本，甚至變成壁紙呢？表2提供8個發行案例，到今（2020）年9月4日為止都是溢價狀態，投資人除了賺到股息，也賺到價差。

2019年國人壽命平均是80.9歲，也就是說65歲退休後還有大約15.9年要過。這段時間，沒有穩定的薪水收入，難免產生危機意識，而大多數人的念頭就是「把退休金顧好」、「退休金不可以動用」，免得將來淪落街頭。

在這樣的想法之下，把錢放銀行定存是理所當然的事，就「安全面」而言，錢存銀行是萬無一失，但在「收益面」卻是拙劣的。本文介紹的「定存股」、「特別股」可以兼顧「安全」和「收益」，是較好的方案。

至於理專向你推銷的投資型保單、基金；朋友向你推銷字畫、骨董、未上市股票、直銷等，都要保守再保守。另外，子女投資事業向你伸手要資金，也要謹慎。 （相關報導： 60歲才開始投資也不嫌晚！專家曝一招無痛存退休金，5年後不工作也能每月爽領3萬塊 ｜ 更多文章 ）

本文經授權轉載自Money錢（原標題：低利時代來襲，善用2工具存退休金，錢多到用不完！(內附4檔定存好股)）責任編輯／焦家卉