現在，我們已經知道如果想創造財富，希望在未來得到經濟穩定和保障，就必須讓錢為我們工作。我們也知道，投資要靠的是時間，否則就得投入更多錢。不想要一開始就投入一大筆錢，又或是手上沒那麼多錢？沒問題，給自己的投資多一點時間，讓複利發揮效果。假如你的時間比較緊迫，希望盡早拿到錢，或是搭上成功的特快車，例如你很想提早退休，那麼就可以投入更多錢。
想要用投資來錢滾錢的方法不少。我個人偏好的，並且曾經用來提升淨資產和被動收入的工具如下：
● 股票（Stocks） ─你擁有公司的一小部分。購買股票後，你就成為該公司的部分擁有者；
● 指數股票型基金（ETFs） ─可以想像成一籃股票。購買指數股票型基金，你就能同時成為數百或數千間公司的部分擁有者；
● 債券（Bonds） ─你把錢借給公司或政府，得到利息；
● 不動產投資信託（real estate investment trusts, REITs） ─這些公司擁有房地產，與你共享獲利。這是在不成為房東的情況下，投資房地產的好方法。畢竟要成為房東，並不是件容易的事；
● 私募信貸（Private Lending） ─在加拿大稱為 MICs，也就是房屋貸款投資公司。這是我最喜歡的被動收入管道。你把錢和其他投資人匯集，提供房屋貸款給個人或公司。就我個人而言，我只貸款給符合特定條件的個人，而且不提供一對一貸款；
● 房地產（Real Estate） ─你擁有房地產，想透過增值（ 房地產的價值增加） 來賺錢，或是透過租賃賺取租金。
每一種投資方式都有利弊和細節，但為了本書寫作目的，以及讓你們容易上手，我們會這之中最簡單的方法─從股市中賺錢開始！
我知道光聽到「股市」兩字，可能就讓人倍感威脅了。過去，我也一直以為股票只屬於那些穿著西裝、對手機吼叫的白人男性。我以為好的投資必須靠內線消息，事先得知公司的下一個重大決策，我以為投資是賭博，只有超級有錢人能負擔的起。你可能會中大獎，或是失去一切。事實上，股市並非如此，投資的方式和風險也不是。
首先，先來看看股市到底是什麼吧。簡單來說， 股市（ 或股票交易所） 是買家和賣家彼此聯絡，進行投資標的買入和賣出的場所。就這樣，沒什麼特別可怕的，本質上就只是投資人買入或賣出投資物的交易媒介罷了。股市似乎常常籠罩著各種傳說和迷思，影響了我們的認知理解，也讓我們對參與投資躑躅不前。
投資的迷思
迷思一： 要很有錢才能投資
迷思二： 投資就是賭博
會認為投資是賭博的人，通常有兩種看法：一是以前不曾投資過，只是重複以前聽過或看過的說法，實際上可能根本不懂。或另一種看法認為交易和投資是一樣的。
根據《韋氏字典》的定義，賭博是「下賭注的行為或活動，以金錢或是其他有價物為賭注來參與遊戲或賭局」 。維基百科則將賭博定義為「以有價之物（ 通常是錢） ，在具有不確定結果的事件上進行押注，意圖贏得其他有價之物」。 我希望你記得這一句「結果不確定」，然後再聽我解釋更多背景和原理。
倘若人們會誤以為投資本質上是賭博，主要的理由之一就是無法分辨交易和投資，那我們就得進一步釐清兩者的定義。交易指的是短期內購買和販賣投資品的行為。大部分的人想到投資和股市，腦海浮現的都是交易。我在本章一開始提到的畫面，穿著白色西裝的年長白人男性對著電視銀幕和手機大吼大叫？這些人並不是投資者，他們進行的是股市交易。他們在短期內買入和賣出股票，想要快速賺錢。他們想找到最炙手可熱的新創公司來投資，一擲千金，希望這一次能幫他們一夜致富。
人們以為，如果想在股市中賺錢，就必須成為操盤手─這實在錯得離譜。事實上，研究顯示操盤手通常會賠錢。一份針對 eToro 投資平台專業操盤手的研究發現，將近 80％的操盤手都在近十二個月內蒙受金錢損失。另一份研究調查臺灣在一九九五到二○○六年間的操盤手，發現賺錢的比例僅 5％。最後，美國證券交易委員會針對外匯交易的研究發現，平均每一季都有 70％的操盤手虧錢，而操盤手一般來說會在十二個月內賠光 100％的錢。
交易和投資的差別在於，投資者的目光比較長遠，會把投資項目多元化，採取穩健緩慢的致富方式。 這和操盤手截然不同，操盤手希望在短時間內密集且快速地賺錢。股市在短期內變化難測─股價可以在一天之內改變數百次。想要短期快速致富純靠運氣，就像是賭博。
但投資看的是長遠而多元化（ 後面會再解釋） ，而股市已經證實是創造財富的媒介，展現出長期的穩健表現。總結來說，我們無法預測短期的成果，而這也是短期的操盤手總會虧錢的原因。但是， 投資的時間愈長，就愈能預測。正如同時間是讓複利發揮效果的關鍵，時間也是降低投資風險的關鍵。
事實上，先鋒集團（ Vanguard） 的研究檢視了股市歷年的報酬率，以及投資人在不同時段中賠錢的機率，發現：「根據過去的歷史，假如你在股市中只投資一年，賠錢的機率會大於四分之一。但是，若你投資了十年，機率就會降到大約二十五分之一─而二十年後，則歸於零。」
然而，假如我們用長期的策略投資，在二十年的時間內，根據這份研究和股市的歷年報酬率，可知是正確的策略，可以把風險降低為零。在通貨膨脹率約一年 2 至 3％（ 甚至更多） 、薪資凍漲、可以用來賺錢的時間有限的情況下，不投資似乎才是一種賭博。想賺錢最簡單的方法，就是選擇低成本、多元化的投資（ 例如 ETF） ，並且放置三十年─說真的，就是這麼簡單（ 後面會再討論） 。
迷思三： 理財顧問不可或缺
以前的我也對此深信不疑。我相信股市很複雜，投資風險很高，需要有人隨時注意我的投資項目，才能確保安全。這些都是錯的。
一旦具備了基礎的必要知識，你會發現股市其實還挺簡單的─複雜的是短期的當沖交易，而我們已經確認，這不是追求成功的策略。
我們也已經了解到，只要策略正確，研究顯示賺錢的機率比賠錢高許多，特別是長期的投資，自如前面提到的先鋒集團研究。我們也不需要有人持續「關照」我們的投資，因為研究指出，你愈常介入你的投資，獲利通常就愈會減少。
我真心相信，這些迷思都被金融服務業所渲染，因為假如你害怕投資，認為太過複雜，沒辦法獨立進行，才會繼續僱用投資顧問，並支付高昂的費用。假如你以前曾經研究過投資顧問，或許會發現抽成範圍大約是 1 至 2.5％。你或許會想，好吧，這也不算太多。但正如你的錢會累積複利和成長，這些費用也會累積複利而拖累你。 光是 1％的費用差距，就會讓你的退休收入少了十年。 記住是十年。
很常聽到的另一個說法，是投資顧問能幫你安排比較好的投資組合。但從事實的角度來看，這也是錯的。由投資顧問積極管理的基金本質上未必比較好，而根據許多研究，表現反而可能更糟。一份標普全球股份有限公司（ S&P Global） 二○二○年發表的研究發現，積極管理的基金在十年的時間內表現不如其相應的股市指數，而現在追隨股市指數的投資，你大可以利用比投資基金低許多的金額自行購買。除此之外，有許多官司都和積極管理的基金有關。這些基金宣稱能創造「比你自己選擇更好的投資組合」，實際上卻只是利用某個股市指數為你設計。你大可以不必花那麼多錢，自己買就好了。
更別提有些投資顧問實際上有兩大本質，第一，他們不是受託人，這代表他們沒有以你的最佳利益為優先的法律義務，特別是他們傭金抽很高的話，就更危險。第二，他們本質上就是銷售員。即便你找到可以信賴的投資顧問，他們所效力的機構很可能仍然會要求他們以利益為優先。
我發現老爸幾年前離職時，得到一筆撫恤金。他對投資一無所知，所以到銀行詢問該怎麼處理。投資顧問要他投資擔保投資證★。定期存款證書☆和擔保投資證都是短期妥善的投資方式，因為兩者都有保障性，價值也不會波動，這代表你不會有損失。然而，兩者都無法打造財富，因為利率無法趕上通貨膨脹（ 大約是 2％， 會根據當時經濟狀況而起伏） 。我的爸媽對投資都沒有概念，於是聽從銀行員的建議。這件事已經過了二十年，而爸媽幾年後就需要錢退休。那筆投資的價值幾乎沒有改變，但假如他們當時選擇其他種類的投資，現在或許就會成長為 50 多萬美元了。假如他們把錢放在對的地方，就能擁有超過50 萬美元。假如他們知道自己有哪些選擇，假如他們當時沒有聽銀行員的話。 50 萬美元足以支持他們好一陣子的退休生活，但現在做什麼都無濟於事，因為他們沒辦法回到過去，好好利用複利的威力。
★. 編註：guaranteed.investment.certificate,.GIC，等同與美國的定期存款證書。
☆. 編註：certificate.of.deposit，縮寫為 CD。類似所謂的定存，但差別是 CD 可以轉讓給第三人，投資門檻也較一般定存高，在臺灣是以新台幣 10 萬元為單位，並以 10 萬元的倍數發行。此外，因為 CD 是固定利率到期本息一次領取，所以兼具利息收益與節稅的特性。
顧問能帶來幫助嗎？當然，但並不是因為他們可以做出比你更好的選擇，而是因為他們能管理你的情緒，讓你不做出糟糕的決定。 例如在驚慌中買高賣低，或是把全部的錢梭哈在同一間你很看好的公司。此外，他們能幫你做稅務和退休方面的規劃。他們的價值都是附加的，但你要支付的費用卻傷筋動骨，而這些事你完全可以自己做。
假如你想找投資顧問，請確保雇用受託人─我偏好固定收費者，因為他們並不會被傭金所誘惑，以致影響他們給你的建議。自己也必須做足功課，和對方好好坐下來，討論你的金錢和你的未來。
迷思四： 需要一大筆錢才能開始投資
你當然不需要─假如有意，就算只有 5 塊美元也能開始投資。這個迷思我認為也受到金融服務業的推波助瀾。我收過無數的訊息，都告訴我，他們好幾年前就想投資，但投資顧問卻說得先存到 2 萬美元才能開始。
這當然是錯的。實際的情況多半是，這位投資顧問不想要收金額太低的客戶，畢竟要做的事和大戶一樣多。他們不向這些人介紹可以小額投資的平台，反而概括地說小額投資是不可能的。這個說法讓許多人遲遲沒有開始投資，即便投資與否決定了是否有足夠的錢退休。
若你一開始沒有太多錢，也沒關係─多給點時間，你的錢會以複利累積和成長。如果告訴人們，要有 2 萬美元才能開始，可能會讓他們一輩子裹足不前，因為對某些人來說，這猶如天文數字，他們不相信自己能存到這筆錢。那麼，這些投資顧問讓人們無法現在就展開投資，就只會讓未來更加艱辛渺茫。
我再說一次：「投資不是有錢人的專利，而是變有錢的途徑。」
迷思五： 投資困難且可怕
答案是，並非如此。不要再把經驗不足和沒有能力搞混了。我們生而為人，並非出生就全知全能─你有看過嬰兒吧？他們甚至連抬頭都沒辦法。假如沒有人教你金錢和理財，那不是你的錯。假如你是第一次聽到某件事，會覺得困難或可怕也是很正常的，因為你沒有經驗。但我保證，這比你想像中容易多了。
請記得，金錢是一種技能。如果要學習技能，就得反覆練習。 這可能代表需要把這一章多讀幾遍，做些筆記，問些問題，做更多研究，都沒有關係！不只沒有關係，還十分正常！沒有人第一次嘗試就變成專家。你會覺得可怕，是因為以前沒有做過─但嘗試愈多次，就會愈駕輕就熟。
一開始投資時，我也很害怕。我僱用投資顧問，因為我以為這是必須的。我真心相信他能做到我辦不到的。我需要有人「關照」我的投資事業。假如我自己嘗試，一定會虧損，因為要成功太困難了。然而，這些都是錯的─我即將告訴你利用股市賺錢最簡單、最有效的方法。是的，非常簡單，也絕對可以靠自己來執行。
開始吧─我想更仔細地解紹你可以在股市中購買的不同投資物類型，以及個別的重要性。
作者介紹｜妮可‧維多利亞（Nicole Victoria）
妮可是執行長、金錢教練，也是金融素養的倡議者，協助許多二、三十歲的女性無痛理財，打造不斷增值的銀行帳戶。
妮可年輕時領悟到，不需要永遠陷入月光族錢不夠用的循環，因此從餘額不足的帳戶開始努力。她學習關於個人理財的一切，從口袋空空的窮光蛋（欠債4萬美元，戶頭0元），在二十多歲時累積了淨資產50萬美元（三十歲時成長到超過100萬美元）──這就是「No Budget Babe」誕生的故事。在那之後，她全力幫助其他女性取回對個人財務的掌控，讓他們開始在金錢上累積成功經驗，實現夢想中的生活。
