被動投資夯 中信臺灣智慧50 ETF於6月29日掛牌上市

證交所表示，由中信投信募集發行的中信臺灣智慧50ETF（00912）已於6月29日正式掛牌上市。這檔ETF追蹤的「智慧50指數」，長期累積報酬可觀，是投資人存股標的新選擇。

繼英、美、澳洲與加拿大等已開發國家央行陸續升息後，歐洲央行（ECB）也預告7月升息一碼，結束購債計畫（QE）對抗通膨。面對大緊縮時代來臨，投資市場變化萬千，操作難度大增，追蹤指數的ETF投資正夯，中信投信推出中信臺灣智慧50 ETF（00912），導入5種投資因子策略，幫助投資人理性面對市場起伏。

中信臺灣智慧50 ETF（00912）經理人張圭慧表示，中信臺灣智慧50 ETF（00912）追蹤「特選臺灣智慧50指數」具備勝率高、防禦力強、投資效益佳3大特色。第一、勝率高：透過季度定期調整放入最新的財報與股價資料，累積出最高Alpha值，回測自2009年至今，過去13年有10個年度皆打敗大盤指數，表現亮眼；第二、防禦力強：面對市場出現大波動，指數季調整因子配重結構，提高指數防禦力，讓表現更加平穩；第三、投資效益佳：台股投資常見的價差和股息收益上，特選臺灣智慧50指數長期投資表現優於大盤指數，以指數目前的成分股來看，股息收益率約介於5-5.5%。（註：資料來源：臺灣指數公司、Bloomberg、中國信託投信，資料期間 2009/1/1~2022/03/31，定期定額係採每月底各扣款5000元。定期定額試算並未包含基金申購手續費及信託管理費，此資料僅為指數歷史數據回測資料進行模擬，投資人因不同時間進場，將有不同投資績效，過去之績效不代表未來投資獲利之保證。不同時間進行模擬操作，其結果亦可能不同，以上資料僅供參考。）

張圭慧認為，「特選臺灣智慧50指數」篩選條件嚴謹，從台灣上市上櫃股票挑出市值前50大成分股後，衡量企業能量的動能、成長、規模、價值與品質，進行投資權重加減碼，藉以達「較高報酬、較低風險」的投資目標訴求。舉指數成分股之一的大立光為例，2011年的大立光股價僅566元，市值相對小卻具爆發潛力，後續因iPhone鏡頭需求增加帶動毛利率大幅成長，股價一路飆到2014年的2395元，若以其2011-2014這3年間的股價表現，透過規模、品質和動能三因子選股進行相對加碼，個股帶來超額報酬達7.2%，而在2020和2021年受到疫情衝擊、中國低價競爭影響營收成長相對下行等多重利空衝擊下，營運遇逆風，多次面臨2000元股價保衛戰，指數先後啟動動能和成長因子，進行相對減碼，多因子選股機制幫投資人以省心省力的方式達到風險控管。

中信臺灣智慧50 ETF（00912）追蹤「特選臺灣智慧50指數」績效優於大盤，指數回測過去13年的績效總報酬為730%，贏過大盤的216%，換算為年化報酬率是20.1%。募集期間只要1萬5千元，想參與今年除權息高峰的投資人，近期台股修正，不失為進場布局的好機會。

證交所表示，包含上述ETF，集中市場掛牌上市ETF將達136檔。國內ETF商品種類日趨多元，追蹤標的涵蓋國內外各主要交易所證券、債券及大宗商品等，便利投資人資產配置選擇，惟各類金融商品投資均具有風險，投資前應審慎評估，建議投資人投資前應詳閱公開說明書。 （相關報導： 為何散戶照著分析師報告買股卻慘賠？資深法人交易員點出3關鍵：這樣用才對！ ｜ 更多文章 ）

資料來源：臺灣指數公司、Bloomberg、中國信託投信，資料期間 2009/1/1~2022/03/31。指數報酬率僅供參考用途，其歷史績效不應被視為現在或未來表現及績效的保證，亦不代表基金之報酬率。