溫迪・奧烏蘇（Wendy Owuso）將大約四分之一的現金存放在穩定幣中，賺取約5%的收益率。而她傳統的儲蓄帳戶幾乎沒有任何收益。
「哪裡給我的待遇最好，我就會選擇哪裡，」這位身在洛杉磯的加密貨幣分析師兼企業家說。
她的大部分現金仍存在銀行帳戶中，用於支付帳單和其他必須以美元結算的交易。但她也能想像，有朝一日自己可能會完全依賴穩定幣。穩定幣是一種數位代幣，旨在波動劇烈的加密世界中錨定美元或其他貨幣的價值。
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穩定幣尚未被廣泛用作儲蓄或支票帳戶，主要仍是加密貨幣圈內人士購買其他數位代幣或轉移資金的一種方式。但這種代幣正開始在一些加密貨幣用戶中流行起來，成為他們存放資金和賺取收益的一種途徑——這一趨勢促使銀行業決心在其進一步擴大之前對其進行遏制。
這一威脅已不容小覷，以至於這些代幣如今已成為一場鬥爭的核心，而這場鬥爭正阻礙著美國總統川普（Trump）推動加密貨幣正式納入金融體系的努力。
2026年1月，加密貨幣交易所Coinbase協助阻止了一項旨在為數位資產建立法律框架的立法進程，表示反對任何禁止穩定幣發放收益的舉措。銀行業則表示，允許穩定幣支付收益，將使這些數位代幣變成事實上的銀行帳戶，卻沒有同等的保護措施。
加密貨幣和銀行業正在努力解決這一僵局，但川普3日表達了對這一拖延的不滿，並在社群媒體上抨擊銀行業，指責其破壞他將美國打造成「世界加密貨幣之都」的努力。
一些加密貨幣用戶已經開始使用穩定幣來替代更傳統的一些服務。
31歲的阿什利・賴特（Ashley Wright）是多倫多的一名區塊鏈顧問和加密貨幣投資者，她開始使用穩定幣給牙買加的家人匯款，理由是這種方式比電匯更快捷、費用更低。
「如果我匯500美元，他們就能收到500美元，」她說。
還有一個額外的好處：她說，通過加密貨幣交易所幣安（Binance）和一個加密借貸平台Aave，她存在穩定幣裡的錢獲得了高達12%的收益。目前，她只將一小部分現金存為穩定幣，以備需要向國外匯款時使用。
「我們還沒到所有交易都能用穩定幣完成的地步，」她說。
令人擔憂的原因之一是：穩定幣不受美國聯邦存款保險公司（FDIC）的保障。摩根大通（JPMorgan Chase）執行長傑米・戴蒙（Jamie Dimon）在接受CNBC採訪時強調了這一點。
穩定幣由短期美國國債或其他儲備金支持，以維持與美元或其他貨幣1比1的兌換比率。但儘管名為穩定幣，卻無法保證其價值會保持穩定。
Circle的USD Coin是最大的穩定幣之一，在2023年矽谷銀行（Silicon Valley Bank）倒閉後曾短暫與美元脫鉤，當時該銀行持有部分支持該代幣的儲備。此後，Circle已將其儲備轉移到更大的銀行。
大型銀行自身也在探索穩定幣，以確保在支付領域保持競爭力。但他們警告稱，如果允許附帶收益的穩定幣蓬勃發展，他們客戶存款中高達6.6兆美元的資金可能會被抽走。銀行業表示，這將損害其放貸能力，並重創更廣泛的經濟，同時將美國人的資金轉移到監管不那麼嚴格的公司。
根據渣打集團（Standard Chartered）數位資產研究主管傑夫・肯德里克（Geoff Kendrick）的估計，即使不提供收益，穩定幣在未來三年內也可能導致美國銀行存款流失5,000億美元。
美國消費者聯合會（Consumer Federation of America）的投資者保護總監科里・弗雷耶（Corey Frayer）質疑，為何會有人依賴穩定幣。
「你給我一美元真金白銀，我給你一個虛假的銀行存款，這個存款不受FDIC擔保，而且由一家受到的監管更少、因而更容易倒閉的公司運營，」他說。
加密貨幣行業則表示，人們應有權選擇最適合自己的金融工具。有些人可能會被穩定幣的收益所吸引，而另一些人則可能喜歡這種代幣能夠即時轉帳，且費用低於更傳統的選擇。
康乃狄克州的網路安全工程師索菲亞・奧蘭多（Sophia Orlando）將她的穩定幣視為一種美元持有方式，可以在線快速轉移。
「這並沒有改變美元的價值，」27歲的奧蘭多說。「它只是改變了我們收發美元的方式，沒有額外的費用，也沒有銀行的參與。」 （相關報導： 華爾街日報》幣圈疑雲：誰在控制快速增長的穩定幣TrueUSD？ ｜ 更多文章 ）
她表示，她將大約20%的加密貨幣資產以穩定幣形式持有，並正在等待相關基礎設施能夠跟上這一理念。
