今年以來全球金融市場巨幅震盪，嚇壞不少投資小白。法人建議，雖然目前情勢波濤洶湧，但投資人還是要趁青壯年時期盡早累積財富，藉由投資理財創造薪水以外的被動收入，搭配長期且有紀律的投資，為自己打造穩定現金流，就有機會及早實現財務自由的夢想。
只不過，如今市場波動這麼大，投資人到底要怎麼做？國泰投信指出，高通膨與升息尚未明確放緩的雙重壓力下，能提供較佳收益的資產顯得格外珍貴，尤其美國聯準會（Fed）日前再次釋出鷹派升息訊號，表示仍以打壓通膨為最終目標的利率政策背景下，股市勢必迎來更高波動，此時更需要好的資產配置來降低資產價值減損的風險。
好股+好債 降低整體資產波動
國泰投信說明，所謂好的資產配置，就是要找可永續投資的優質股票、財務體質強的高信評債券，以及具有較佳殖利率的標的，透過擇優選擇「好股+好債」部位建構長線的資產配置，降低整體資產波動，為投資組合注入抗震力。
但「好股」該怎麼選？國泰永續高股息ETF（00878）基金經理人游日傑認為，今年資產配置可特別側重兼具殖利率保護的「ESG高息價值股」，例如00878是市面上唯一結合ESG與高股息的永續主題ETF，選股優先挑選符合MSCI ESG評級分數高的優質企業、近4季都要賺錢且布局採現金殖利率加權，取前30大高殖利率個股，真正聚焦高股息。
截至本週一（7日），00878前十大成分股平均現金股利殖利率約7.6%，比起台股大盤約5.6%高出一截，現在布局不僅可用相對便宜的價格買到高息股，還能跟上國際ESG趨勢，即使股市不振，還是能每季維持穩定配息。
至於「好債」如何挑？國泰投信指出，今年以來美債殖利率隨著基準利率快速揚升，帶動各類債券收益率大幅彈升，全球債市評價面逐步具吸引力，建議以具利差優勢且信用違約風險相對較低的投資等級公司債，作為固定收益資產中的核心配置。
觀察投資級債劵市場供需，今年以來的發行量相較2021年下降5%，有助維持債券吸引力。就違約率來看，根據信評機構標準普爾統計，2021年投資等級債維持零違約，主要因發債公司的信評較高皆在BBB-等級以上，公司體質相對穩健，債息償付無虞，長期投資起來也較安心。
根據Bloomberg最新資料顯示，彭博10年期以上BBB美元息收公司債（中國除外）指數，目前持有至到期的殖利率已經來到6.69%水準，收益率相當迷人，投資價值浮現。
但須留意的是，上述債券指數持有至到期殖利率，並非必然表示基金的實際配息率，投資人可多參考ETF發行公司官網，關注債券ETF的實際配息資訊。
00878明日公告每單位實際配發金額
國泰投信建議，高通膨、升息大環境未變下，做好資產配置、股債配置為宜，尤其今年市場波動大，手上滿手股票ETF的投資人，若能透過擇優選擇「好股+好債」部位建構長線的資產配置，如以00878搭配高信評的國泰投資級公司債ETF（00725B），運用高息股+優息債的雙高組合來領取股息及債息，一年共可領8次息，為資產提供強韌的下檔保護，降低整體資產波動也提高投資成效。
國泰投信提醒，00878將於明（11）日公告每單位實際配發金額，投資人最晚只要在11月15日以前持有或買進，都可參與本次配息。
