名人真心話》兆豐投顧董座李秀利:自己的判斷最重要,如果當「錄音機」人云亦云,投資就輸定了!

2019-07-31 16:50

? 人氣

兆豐國際證券投顧董事長李秀利擁有近27年投資分析經驗,是圈內少數的女董座。(郭晉瑋攝)

兆豐國際證券投顧董事長李秀利擁有近27年投資分析經驗,是圈內少數的女董座。(郭晉瑋攝)

在國內中大型券商所屬的證券投資顧問公司中,兆豐國際證券投資顧問公司董事長兼總經理李秀利是極少數的女性;同時她也是唯一曾擁有財經主播頭銜的證券圈高層。萬綠叢中一點紅,這讓李秀利在同儕當中顯得特別顯眼。事實上,在賺錢掛帥的證券圈中,李秀利獨特的行事作風,也讓她屢屢能獲得長官或貴人的賞識,在職場闖出一片天。

夢想當主播,工讀經驗走進投資圈

或許是「英雌惜英雌」,在沒有特殊淵源的情況下,兆豐證券高層今年二月出手挖角了李秀利(時任日盛投顧總經理),希望借重她股票分析、研究的專業,以及長期累積的名氣,掌舵兆豐投顧,藉此協助、衝刺經紀業務,也讓她寫下個人職場新的一頁。

「如果我不是在演講的會場上,就是在演講的路上。」最高紀錄,李秀利曾在一季之內全省跑透透,舉辦四十八場證券投資相關講座。不難想像,兆豐證券在擁有李秀利這張「人氣王牌」之後,對吸引眾多散戶投資人,應能帶來一定程度的幫助。

其實李秀利一開始並沒有想到自己會走上證券圈這條路,從銘傳管理學院大眾傳播科系插大到中興法商社會系,她最初的夢想是往新聞圈發展,希望有朝一日能坐上女主播的位置。沒想到學生時代半工半讀承接《路透社》(Reuters)外包的外電翻譯工作,卻意外讓李秀利畢業後走進投資圈。

「能做證券研究真的好棒!這個工作有人付你薪水讓你研究別人(企業)的成功及失敗之道!」提起自己所熱愛的證券研究工作,擁有近二十七年期貨及證券工作資歷的李秀利,眉飛色舞地講出這樣的一段話。

名師形象遠播,卻不靠買股發大財

有趣的是,李秀利人生中的股票投資實戰經驗,卻不是發生在最容易掌握上市櫃公司第一手訊息的證券圈時代,而是學生時代。當時她投資了許多人眼中的牛皮股中鋼,靠著中鋼穩定的獲利能力及配息率,在股市打了勝仗!

在證券圈,不少人是為了利用證券研究分析資料或人脈,幫自己在股票投資上「發大財」,而走上證券研究這條路,但李秀利卻是少數的例外。當被問到:「你明明坐在金山上,為什麼不好好利用呢?」李秀利不假思索地說:「無論公司的內規規定嚴格與否,她自己都盡量不碰股票。她覺得自己只適合賺證券研究、分析的錢,靠著提供專業的證券研究分析,協助客戶賺到錢,然後自己再領到公司的分紅、配股,那就夠了!」

李秀利的回應,讓原本想一窺她「私房股」的記者大失所望,但這並無損她在許多投資人心中的「名師」形象。事實上,受盛名之累,有時候搭個電梯,被眼尖的投資人認出來,對方往往在電梯內就會抓著李秀利,拚命地想問出「明牌」。

看盡股市環境起落,李秀利對台股的解盤能力一直有好口碑。(郭晉瑋攝)
看盡股市環境起落,李秀利對台股的解盤能力一直有好口碑。(郭晉瑋攝)

碰到這樣尷尬的場面,李秀利通常是怎麼應付呢?李秀利說,其實很簡單,她通常會把認識客戶(Know Your Customer, KYC)那一套搬出來,跟對方說,她並不瞭解對方的投資風格、屬性,也不知道對方的買賣經驗,所以很難給予合適的建議。縱使當下給了建議,離開電梯之後,大家各奔東西,倘若建議的投資組合內個股,基本面起了重大變化,一時之間也無法立刻通知對方,給明牌反而是害了對方!

見證大起大落的台股「活字典」

雖然股票投資實戰經驗極少,但李秀利卻堪稱是台股的「活字典」。從二○○○年的科技泡沫,○七、○八年雷曼兄弟事件所引發的金融海嘯,一一年的歐債危機,到一七年台股重新站回萬點大關,李秀利親眼見證了許多股市名人、主力、大戶資產的起起落落,從中也領悟、歸納出不少股市的「趨吉避凶」之道。

李秀利說,○八年金融海嘯,大盤從九千三百多點,在六個多月左右的時間就跌到三千九百多點,很多投資人都因此遭受重創,花了好幾年的工夫才走出來(解套)。但她卻發現身邊有些人,老早就恢復元氣,甚至大盤才剛自谷底反彈沒多久,資產就恢復或超越海嘯之前的水準。

整體而言,這些人大多是在系統性風險剛發生時便壯士斷腕、停損離場,等到部分個股領先市場翻空為多,底部訊號隱約出現,且市場大多數投資人的恐懼感還未退散時,這些人又搶先一步大膽危機入市。說出這幾段話後,李秀利若有所思地嘆了一口氣,因為當時大盤跌破四千點時,她在投資講座上大聲疾呼「否極泰來」,台下的聽眾有反映的並不多。

「魚天天撈早就死光了,投資股票不一定要每天進出,而是看準趨勢,順勢做一個大波段。」李秀利做了這樣的補充。她說投資股票最重要的就是掌握住趨勢,也就是基本面,太依賴籌碼面及技術面的買賣訊號,而推翻了基本面的判斷、價值,基本上是本末倒置。

莫當「錄音機」,解讀力是關鍵

在證券圈二十幾年,李秀利說,她看過許多從業人員太像「錄音機」了。工作時,只懂得接收訊息,卻沒有判斷、解讀訊息的能力,就這樣庸庸碌碌地過了一輩子,像極了一台「錄音機」。證券這一行,大家最不缺的就是訊息,而最缺的則是解讀訊息的能力。

「中美貿易戰這種人盡皆知的事,稱不上是所謂的黑天鵝。老實說,在川普(Donald Trump)連任的總統大選前,真正的黑天鵝或許都不會出現。在此之前,股市應該只有小泡沫,而無大泡沫。」針對中美貿易戰對股市的影響,她提出這樣獨特的見解。

同時面對「萬點心理魔咒」,她還給了一個良心的建議。李秀利說,台股站上萬點,大家都忙著為將來的下跌找理由。老實說,萬點並不是一個適合長期投資的時間點,但並不是不能投資,只要做好資金及風險控管,嚴格執行停利及停損,將部分放在銀行定存的閒錢拿來做更積極的投資理財規畫,基本上是適合的。

過去一、兩年,每當台股回檔修正,指數往萬點接近,她常常就會接到客戶的詢問電話,沒有一次她會迴避客戶的詢問,而是針對客戶的投資屬性,提供適當的投資組合建議。雖然不是百分之百一定會成功,但勝率卻非常高。一旦不小心看錯,她也會馬上跟客戶解釋原因,保留實力,靜待下次出擊。

股票之外,基金是李秀利投資生涯中,另一個曾經「接觸」過的投資商品。任職於新加坡大華銀投顧期間,她幫自己做了一個基金投資退休計畫,每個月固定於薪水提撥一定的錢投資基金,同時公司也按一定比例提撥。

認同金管會「好享退」投資專案

李秀利說,她滿認同金管會主委顧立雄最近大力推廣的全民退休投資專案「好享退」。本來人生在不同的時期就應該做不同的資產配置計畫,而資產配置也應該隨著不同的年紀做調整。當初年輕的時候,她退休計畫裡購買的基金大多屬於相對積極型。幾年後,她離開大華銀投顧,處分掉帳戶裡所有的基金。實驗證明,這樣的計畫是可行的,而且是賺錢的。

「元大期貨是我在投資圈第一份正式工作,這段經歷讓我看到很多人輸一屁股。做投資,沒有三兩三不要上梁山,沒有很好的武器絕對不要輕易上戰場。」李秀利說,這段深刻的體驗,讓她更專注在證券分析工作上,透過專業累積自己的財富。

原標題:新新聞》坐在金山上20載,兆豐投顧董座李秀利只取一瓢飲

➤更多內容請看新新聞

◎ 加入《下班經濟學》粉絲團,給你更多財經資訊

◎ 訂閱《下班經濟學》YouTube頻道,精彩節目不錯過

喜歡這篇文章嗎?

林哲良喝杯咖啡,

告訴他這篇文章寫得真棒!

來自贊助者的話
關鍵字:
風傳媒歡迎各界分享發聲,來稿請寄至 opinion@storm.mg

本週最多人贊助文章

你可能也想看