戰到最高點。保險圈傳出消息，繼富邦人壽、凱基人壽之後，國內六大壽險之一的台灣人壽明（18）日將推出該公司暌違十幾年後的首張分紅保單，而且是一出手就以兩大亮點轟動武林，直接把本土大型壽險公司分紅保單的要保人分配率及保障倍數推向高點。
據了解，台灣人壽這張名為「美紅旺」的美元分紅終身壽險，明日起將先在台壽的業務員通路銷售，姊妹公司中國信託商業銀行以及數家大型保經公司本月也將加入銷售行列，另外也有中大型民營銀行規劃於5月份加入，以反映市場對於分紅保單愈來愈熱的需求。
有別於凱基人壽今年4月1日以兩張分紅保單搶市，同時涵蓋新台幣與美元，以及退休理財與資產傳承等不同客群，台灣人壽重返分紅市場的處女作只有一張，卻是不鳴則已，一鳴亮眼。
要保人分配率85%，大型壽險最高
首先在要保人分配比率方面，美紅旺給要保人的紅利分配比率為85%，比富邦人壽與凱基人壽把數值訂在主管機關要求的下限，也就是「最低70%」高上許多，明顯有利於保戶。
分紅保單的紅利為壽險公司經營這張保單所賺取的利差、死差或費差，在保戶與公司共享經營成果的觀念下，保單賺取的紅利，部分給保戶（要保人）、部分給公司。台壽把要保人分配率設在85%，代表台壽願意把經營這張保單賺取的金額，85%給要保人，比其他大型同業高上15個百分點。
保障倍數可達6倍以上，市售主要商品最高
其次為保障倍數，也就是身故給付除以總繳保費的倍數比率。台灣人壽主打高保障倍數，以利與資產傳承的訴求相結合，這張美元分紅保單，第6年底〜第40年底的保障倍數介於4.67倍〜6.74倍，高居市售兼具解約還本與保障訴求的分紅保單之冠。
2008年金融海嘯後，國內壽險業陸續停賣分紅保單，僅英商保誠人壽一家獨撐大局。分紅保單在台灣市場沉寂了10餘年，2023年起了很大變化，壽險業獲利王富邦人壽重返，帶動法商法國巴黎人壽、美商安達人壽、凱基人壽、台灣人壽跟進。明天開始，六大壽險業者，已有一半賣起分紅保單，市況明顯轉熱。
台灣人壽的美元分紅保單採英式分紅，年度分紅將滾入保額，中分紅（預估投資報酬率）比率5.5%，繳費期間6年，最低投保金額1萬美元，被保險人0〜74歲皆可投保，15足歲以上者，累計投保金額最高可達1000萬美元。
保障型分紅，有空間給較高佣金
壽險公司同業指出，台灣人壽這張主打高保障的美元分紅保單，雖無創新之處，但有抓到趨勢。去年以來，這類型的分紅保單賣得非常好，一來美元利率比新台幣高，中分紅的比率可以做到5.5%，包裝起來就好看；其次，從商品銷售角度，這類分紅保單有能力給通路比利變型商品更高的佣金，有助業績表現。
該名高階主管解釋，這類近年熱賣的美元分紅保單之所以能夠給出較高佣金，因商品特性追求長期報酬，複利效果較為明顯，比較能夠承擔較多的費用支出。
專家建議：先問自己最慘情況能否接受？
分紅保單搶搶滾，壽險公司高階主管提醒，分紅保單「不保證」分紅，壽險公司能否分紅給保戶屬於不保證之事。以保單DM上的中分紅情境為例，雖為壽險公司預估最可能發生的情況，但長達數十年有效契約期間能否年年如此，有待時間檢視。 （相關報導： 網路投保3大開放 可幫家人買旅遊險、可用點數折抵保費、可賣定額健康險 ｜ 更多文章 ）
因此，民眾購買分紅保單時，建議先從DM上「無分紅」的例子看起，不要一下子就被「中分紅」的情境給迷惑。先問問自己，假設投保的公司，慘到紅利都分不出來，其所對應的每一保單年度末的解約金或身故保障金額，自己能否接受？如果最慘的情況都能接受，接下來就可以貨比三家不吃虧了。
