街口託付寶安全嗎?這3大風險在你投資前一定要知道

2020-08-31 11:40

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存續期間是投資人持有債券的平均到期年限,我們可以將存續期間理解成平均要等多久才能拿回本金和利息,存續期間可以用來衡量債券價格對市場利率微小變動的敏感度,作為衡量債券價格波動的風險指標。

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單就債券部位進行比較,由於:

圖為只專注在債券部位做比較。(圖:PGh財經筆記)
圖為只專注在債券部位做比較,*代表由同類組基金平均作為代表。(圖:PGh財經筆記)

 

同類組基金有三重多資產置於非投資等級的債券。(圖:PGh財經筆記,資料來源:Morningstar)
同類組基金有三重多資產置於非投資等級的債券。(圖:PGh財經筆記,資料來源:Morningstar)

債券信用評級分佈資料尚未收錄在Morningstar,同類組基金有三重多資產置於非投資等級的債券。

從債券投資等級中可以看到不同的同類組基金。(圖:PGh財經筆記,資料來源:Morningstar)
從債券投資等級中可以看到不同的同類組基金。(圖:PGh財經筆記,資料來源:Morningstar)

根據七月份的月報資料,這檔基金持有iShares 20+ Year Treasury Bond ETF的比例為9.64%,政府債券目前第一大持有的是埃及政府債券(7.19%),第二為印尼政府公債(5.85%)。

在政府債券中,前二國家債券為埃及、印尼政府債券。(圖:PGh財經筆記,資料來源:Morningstar)
在政府債券中,前二國家債券為埃及、印尼政府債券。(圖:PGh財經筆記,資料來源:Morningstar)

淨值變動

根據基金資訊觀測站的資料,能查詢到街口多重資產基金近一年的淨值變動,可以發現基金淨值從年初至今呈現減少,年初時基金淨值為10元,七月中旬淨值約為8之間。

街口多重資產基金在今年的表現中較差,淨值從三月開始下跌。(圖:PGh財經筆記,資料來源:基金資訊觀測站)
街口多重資產基金在今年的表現中較差,淨值從三月開始下跌。(圖:PGh財經筆記,資料來源:基金資訊觀測站)

且全球低利率環境下,美國10年期公債的殖利率目前為0.6%,任何更高的利率都冒著更高的風險,不可不注意。

圖為美國10年期公債殖利率。(圖:PGh財經筆記)
圖為美國10年期公債殖利率。(圖:PGh財經筆記)

託付寶的開戶流程、申購方式十分便利,惟剛開辦不久,基金本身尚無太多資料能供參考,且本身是基金投資,並無法保證本金安全,與銀行存款本質上有所不同,這點必須特別留意。

本文獲授權轉載自《蔡至誠・PG財經筆記》

責任編輯/任婉鵑

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