隨著2024年的到來，相信許多人都領到或即將領到年終獎金，要如何利用這筆資金來放大獎金呢？本文獨家調查近30家境內外基金公司的市場看法，探討專業投資機構對於今年的市場預測，以及他們認為哪些資產類別將會表現突出，給予一般投資人2024年投資方向參考。
1. 股債看好比例相當
我們的調查顯示，52%的基金公司看好股票市場，認為在全球經濟復甦的背景下，公司的獲利和股價有望提升。另一方面，48%的基金公司則看好債券市場，尤其在2023年全球多國大幅升息後，債券殖利率普遍超越近十年的平均值，展現誘人的進場點。
2. 普遍看好積極的成長股
對股票類別的調查顯示，近七成的基金公司看好成長股，成長股通常與創新型企業相關，例如科技公司，這些企業有較高的獲利成長潛力，因此市場給予的估值較高，但波動也較大。另外三成的公司則選擇了價值股，價值股屬於估值較低但穩健的公司。
其中，大部分看好股市的基金公司也相對看好成長股，比例超過九成。因為對今年降息的預期和降低的通貨膨脹率，是股市上漲的動能，而股市好就代表波動較大的成長股可能表現會比價值股更好，因此看好股市的基金公司也認為成長股更有機會。
3. 美國股票仍是2024年核心投資標的
進一步調查各基金公司對20多種資產類別的看法，包括單一國家股票、多種債券類型，以及房地產、黃金等產業類別，高達92%的基金公司仍看好美國股票延續漲勢。第二看好的是全球投資等級債券，比例達72%，不管美國或全球經濟衰退與否，投資等級債券都是進可攻退可守的資產。台灣股市因為與美國股是高度相關而位列第三，調查顯示所有看好台股的基金公司也同樣看好美股。印度和日本股市在2023年績效相對突出，約三分之一的基金公司認為今年這兩國也會有不錯的表現。非投資等級債券的看好比例也同樣為36%，在預期今年經濟狀況良好的情況下，這類債券的違約風險較低，使非投資等級債券的高殖利率格外吸引人。然而同樣受景氣循環影響較深的強勢貨幣計價新興市場債券則僅有12%，但值得注意的是，新興市場債券在2023年第四季卻相當受散戶投資人喜愛。
鉅亨投資策略
結合對基金公司的調查結果，搭配不同基金放大年終獎金：
根據自身風險屬性，年終可以這樣用：積極的投資人以美國成長股為主，台灣股票基金為輔。穩健的投資人以投資等級債券基金為主，以美股基金來助攻。保守投資人以全球平衡型基金作為核心，非投資等級債券基金作為衛星。
鉅亨精選基金
．全球平衡：富蘭克林坦伯頓全球投資系列-全球平衡基金美元A (acc)股
．美國股票：法盛盧米斯賽勒斯美國成長股票基金R/A(USD)
．台灣股票：路博邁台灣5G股票基金T累積級別(新臺幣)
．防禦債券：施羅德環球基金系列-環球收息債券(美元)A-累積(本基金有相當比重投資於非投資等級之高風險債券)
．非投資等級債券：野村基金(愛爾蘭系列)-美國非投資等級債券基金(T美元類股)(本基金之配息來源可能為本金且本基金主要投資於符合美國Rule 144A規定之私募性質債券)
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責任編輯／郭家宏
