有個案例是一對準備進入退休生活的老夫妻，先生六十五歲，太太六十三歲，兩個孩子都已經長大。大女兒三十五歲，在大公司擔任會計人員，工作算穩定。兒子則快三十歲，還在奮鬥自己的事業。
年輕時刻苦買房，年老時才能安心退休
他們一直住在台北市，從年輕到現在就是沒日沒夜的工作，跟傳統的台灣家庭觀並沒什麼兩樣，好處就是搭著經濟起飛的年代，當初買自住房的時候，大約是五百萬，老公寓三樓。
買的時候就已經是有些屋齡的房子，不是新屋，想說可以住著，如此而已。隔了二十多年，現在市值大約一千三百萬到一千四百萬。
孩子讀大學的時候，先生的母親住安養院，十年共計花了四百萬，跟兄弟一起承擔。勉強撐了過去，直到先生的母親離世，生活才好過一些。
不過，主要存款還是等兩個孩子大學畢業才存的。這也是大多數中產階級的寫照，跟年輕人的想法有很大落差。
年輕人都想著在三十五歲或四十歲財務自由，但其實，許多父母都是等孩子完成學業之後，才有辦法存錢，做比較大額的投資，這是大多數人的寫照。
在把孩子拉拔長大的同時，別忘了還有上一代的撫養問題，夾心餅乾用來形容這一段過程是最貼切的。
保險費、定期定額買點基金、養一部車的管理費、停車費等等，基本上日復一日，就是等孩子長大。然後……也沒什麼然後，生活就是平凡中找樂趣。
一轉眼五十多歲，如果有硬逼自己存錢的話，這時才可能做比較大的投資項目，例如：買第二間房、買比較多的股票等等。
前幾年，這對老夫妻在新竹買房，再過不久完工後，要過去養老。但是問題來了，裝潢、家具等等，弄好後，存款也見底，往後還有房貸怎麼辦？
雖然只貸了五成，房貸壓力並不算大。但勞保年金，夫妻大約都是領一萬六還一萬七，這樣每月才三萬兩千元，夠用嗎？
於是來詢問現在怎麼辦。
他們目前想到2個方法：
一、把台北市房子賣掉變現，然後買定存股。手上多了這麼多錢，一半放銀行，一半拿去買定存股。想說買一堆銀行股，應該很穩吧！收收股息就好了。
二、把台北市房子賣掉變現，在新竹另外買一間小坪數收租，估計每月可以收租一萬多到兩萬。不打算貸款，反正小坪數也不好貸。
退休真的是門課題，不能開玩笑的。
先聊聊配息殖利率的問題。
關於股票配息，請牢牢記住這句話—
公司沒有一定要配發股息。
雖然坊間滿滿的雜誌、書籍、影音頻道都在跟你說定存股，或者說只要買五％殖利率的股票，投資一千萬，每年就可以賺五十萬，安穩退休沒問題。
這是不對的，是非常危險的退休理財方式。
為什麼說公司沒有一定要配發股息？
一、公司去年賺錢，今年才會配息，那要是今年獲利衰退，明年怎麼配？難道你退休兩、三年就上天堂嗎？很明顯不是，要有至少再活十年的打算，這年代七十五歲走已經算少見。預期公司十年都會穩定賺錢，才能考慮購買。
二、公司可以動財務手腳。即便公司不怎麼賺錢，可以挖東牆補西牆，將轉投資執行變現、跟銀行貸款來發放股息、暫停或減少資本支出，隔年再增加等等。
三、即便賺到股息，虧掉價差，你的退休生活也不會快樂。
遇到非常多讀者都講過一樣的話：
「我買股票很簡單，不要理會就好。反正是要賺股息，不看股價，心情就安定了。」
但試問，當你六十八歲，看著手上兩百張兆豐金，連續下跌三天就好，都只有跌○．三，這應該不算什麼大跌，這樣一張虧○．九，也就是九百元，兩百張就是十八萬。
確定你心情不會起伏嗎？說實在，很難。
基於以上因素，第一個選擇暫時不能做，又或者說「根本不要做」。
至於第二個選擇，也要考慮一個大問題，你買新竹的房子，畢竟也要看地段，不能當作台北市那樣，幾乎隨意都能出租。假如一組房客離開，找到下一組房客之前，空了兩、三個月空租，那樣投報率會很低。
更何況，台北市現在公寓的租金介於兩萬五千到兩萬八千不等，直接收租即可，不需要為了放一筆現金在身上，賺取安全感，就賣房變現。
「那畢大，我真的覺得身上沒現金沒安全感，怎麼辦？」
老夫妻這麼問。
在兒女都沒有給任何孝親費的前提下，如果每個月勞保年金夫妻合計三萬兩千，加上台北收租兩萬五千，減掉月開銷四萬五千，這樣還餘一萬兩千。
如果帳戶空空總是害怕，你可以暫時把房屋質押，也就是價值一千兩百萬的房子，可以輕易的跟銀行貸款一百萬放身上備用。
貸款流程也比賣屋簡單輕鬆，一週內就能拿到錢。由於已經六十幾歲了，還款年限不可能太長，不過十年應該是沒問題的，利率大約落在一．六％到二％。
借款一百萬，甚至兩百萬也無妨，反正一年也沒多少利息。用一點點利息去換那份安心感，也沒什麼不對。
十年之後，如果還是需要用錢，再來考慮賣房即可。或者一生平安無事，等上天堂之後，房子留給兒女，相信也是父母對子女的一份愛。
上述案例提供給讀者思考，每個人工作收入、原生家庭的家人是否健康、財務是否健全，這些都大不相同，所以沒什麼標準答案，端看你要的是什麼而已。
畢大想跟你分享的是 ─房子可以活用，並非買了就是死資產。
年老的時候，如果房貸都已經還清，那當然可以再貸一點錢放在身上。
沒必要握著大筆現金在手上，除了擔心年長者容易被詐騙之外，也失去了一個可以生財的資產。
房子跟股票有些類似的地方，就是同樣可以產生現金流。
收租永遠都要有人承租才成立，但只要你的房子位在都會區，就沒什麼好擔心的。
作者介紹｜畢德歐夫Bidoffer
bid）、賣價（offer）之間討生活，於是取名為畢德歐夫。
18年，交易總筆數130萬筆。投資理財之餘，也在網路寫作十餘年。《商業周刊》《今周刊》專欄作家、美股財金部落客，各家網路小編最愛轉載部落格之一。
29歲那年白手起家買進台北天龍國。現為居家育兒宅爸、專職交易者、文字專欄作家，每月網路發表文字達12萬字。目前持續每日發文，除了耶誕節與農曆春節，全年無間斷。
本文經授權轉載自先覺出版《最美好、也最殘酷的翻身時代：畢德歐夫帶你掌握理財5大關鍵》（原標題：年輕時刻苦買房，年老時才能安心退休）
責任編輯／林俐
