你是要複利還是暴利？這個「利」在金融市場的人眼裡，不是複利就是暴利：到底該複利還是暴利？複利好還是暴利好？這是一個始終耐人尋味的老問題。
複利的代言人：巴菲特
巴菲特在股市裡，靠著長達50多年的滾雪球，把自己的身家搞成了世界首富，目前大約擁有近1000億美元的個人財富。全球各地的投資者都想模仿巴菲特，但至今為止，無人達到巴菲特的高度，難道巴菲特的價值投資是錯的？非也，只是想要成為巴菲特那樣的巨頭，需要一個特殊的環境：國運！
如果巴菲特不生在美國，他就成為不了巴菲特 ; 如果生在歐洲，最多只能變為四菲特 ; 如果生在中國，成為二菲特也不錯了。就算他生在美國，早生30年也不行，這樣就趕上美國歷史大蕭條了，他老師就差點被那波熊市搞到破產自殺。
一個天才般的人物出現，都是需要大環境去哄抬的，時勢造英雄，時也、命也，美國的崛起，伴隨著股神巴菲特和大鱷索羅斯的崛起。縱觀全球，對比當下的美國，歐洲，日本，咱家隔壁的中國在經濟發展上已經算佼佼者了，未來值得期待。
複利的前提是要穩
複利有個非常大的特點，就是要穩，巴菲特幾十年的職業生涯中，沒有一年的收益是超過60%的，也沒有一年的虧損大於10%的，幾乎每年都是在很穩定的賺錢。
要複利，回撤和波動就得小，不然特別容易一夜回到解放前。比如你做了4年，業績分別是+50%，+50%，+50%，-50%，賺了3年賠了1年，看起來好像也還行，你覺得這樣每年複合收益會有多少？30%？40%？其實你實際的複合收益只有14%，也就是說，你的表現和每年賺14%的人業績是一樣的。
為什麼比我們感覺的要低，就是因為最後一年虧多了，複利最怕就是大虧，因為複利是把雙刃劍，賺和虧都是按複利的。
除了要穩，複利還有一個前提，就是不能有失去本金的風險 ; 你帳戶的錢，無論何時何地都得保證安全，不能因為發生動盪，你的錢就直接沒了。所以複利不適合在戰亂的國家，以及政局不穩定的國家，尤其是金融制度不規範的國家，因為你帳戶裡的錢，隨時可能歸零的話，還搞個啥複利。
暴利：非線性增長
複利聽著就像一個乖孩子，因為讓你想到的是巴菲特、理財等。暴利，聽著有點像壞小子，因為你容易聯想到投機、虧損等。實際上，複利和暴利是世界的兩面，他兩都是同時存在的，很多人的財富，其實都是突然暴利獲得的。
隔壁王二狗，原本是個月薪幾千的中二青年，因為拆遷分到了1000萬 ; 親戚張大炮槓桿買房，趕上之前的房產牛市，財富增值了2000萬 ; 同學李狗蛋買虛擬幣，不小心漲了100倍 ; 前同事趙鬍子分到了公司股權，價值3000萬。
如果光靠工資，很少有人突破社會的階層，因為你漲工資時，大概率別人也在漲，反倒是這種無厘頭的暴利機會，讓部分人上升了幾個階層，你細品。
財富這個東西，他就像一個創業的瘋子，有時當他發瘋時，會把你自己嚇一跳，比如根據線性思維，你想要擁有3000億身價，如果你一年賺300萬，需要10萬年。
和那些千億的大老闆相比，我們普通人對財富的認知，是存在很大漏洞的，這個世界已經呈現嚴重的20 / 80效應。全球最富的26位人共擁有超1.4萬億美元，相當於全世界最窮的 38 億人口所擁有的財產 ; 也就是說26個人擁有世界一半財富。
賺大錢 ≠ 賺快錢
既然這個世界是存在暴利的，那我們作為交易者，如何利用這個特點來進行盈利呢？想要實現暴利，首先你得搞清楚一個觀點：賺大錢 ≠ 賺快錢。
很多人總以為外匯市場可以隨時買賣，所以就特別適合賺快錢，結果進來沒幾個月就虧光了，是技術問題？可能，但更主要的是理念問題，因為賺快錢這事，是和賺大錢相違背的。既想賺大錢，又想賺快錢的方法有沒有？沒有。你不能既想暴利，還要求每天暴利，這個要求市場滿足不了。
但凡暴利，都必須滿足：倉位夠重+波幅夠大。那有「聰明人」會想，我搞超短線，賺個3個點5個點，只要倉位重，不斷複利也能賺很多啊。感覺好像可以，實際上卻不行，為什麼？因為暴利還和穩定性相關。你的波幅越小，資金的承載能力就越差，你的穩定性就越低！而複利的首要前提就是穩，這和複利是相悖的，所以這種模式就算能賺錢，也是很難複利和暴利的。
想要暴利賺大錢，說白了就一個字：等，就是不做賺快錢的機會，只做賺大錢的機會，就這麼簡單，但有幾個人等得了呢。總有聰明人想在一分鐘搞，結局可想而知，你面對的是一個極易失控的場面，在這種環境裡賺錢，賺了錢也是事倍功半。
穩定性：暴利的前提
什麼叫穩定性，你資金量越大，越能體會到穩定性的重要性，在股市裡如果你是百億規模的基金，是可以輕易改變小市值股票走勢的，但他們卻改變不了茅臺這種級別的股票。
想要暴利，穩定性是個前提，穩定性怎麼體現？一句話概括：天王老子來了，他也得這麼走！什麼時候會出現這種穩定性呢，比如股市牛市氛圍起來的時候，而不是一個個股走牛的機會，這需要交易者一定的功力，我這裡主要說理念，技術不展開。
外匯市場也是，外匯雖然看似不可控，但也沒大家想的那麼牢固，除非你的級別較大，不然在幾分鐘的級別裡，市場和平臺有的是辦法掃你。
有了穩定性的前提，你才可以把錢砸進去，不然你怎麼死都不知道，很多人虧損的其中一大原因，就是沒選對交易標的，導致賺了很多，最後人家來個流動性枯竭、報價錯誤、跳空影線，一夜回到解放前。
想暴利，必槓桿
槓桿是摧毀散戶最大的武器，但也是暴利的必用武器。暴利，除了你得具備很深的交易水準外，還得需要大不了虧光的狠心，不然沒法搞。市場上許多暴富的期貨大佬，你也別覺得只是運氣好，只看到賊吃肉不看見賊挨打，大佬們的爆倉也是家常便飯之事。
當然我們不必他們那麼極致，那種極致需要極強的判斷能力，以及極其強大的心理承受能力 ; 我們只需要知道，槓桿是把雙刃劍，關鍵得看你怎麼用。
一說槓桿，肯定有人會說賭徒，但你縱觀A股的上市公司，有幾家沒用槓桿，沒有負債率，哪個企業家身家靠線性增長的，不都是靠槓桿換來的嗎？他們不知道有風險嗎？當然知道，去年特斯拉老闆成了全球首富，這首富怎麼來的，之前多少次特斯拉快接近破產了？直到2020年股價一下子漲了10倍，不小心成首富了。
但凡是首富這種級別的，你去研究他的事蹟，基本上都伴隨著「賭」這個字：賭國運、賭產業、賭資本、回頭看感覺很牛逼很英明，但在當下的歷史節點上，基本上創始人都是靠著自己的信仰和認知賭出來的，只是賭錯的人我看不到了而已。
不怕你贏，就怕你不來
暴利本身其實並沒有錯，之所以暴利被很多人臭罵，主要因為人性是有缺陷的，一旦暴利過，他就很難回去了。
暴利的本質是不可持續。
很多人不理解暴利的本質，用小資金賺到了大錢後，一直幻想不斷這麼翻下去，這就是很多人一夜回到解放前的原因。暴利本身就伴隨著歸零的風險，你開始因為資金小歸零無所謂，當你變成大資金後，就不能這麼玩。
這是一個概率問題，但凡要歸零的遊戲，你就不能一直極限這麼翻下去，因為無論你翻多少倍，只要出現一次失誤，你就歸零了，而且這個失誤隨著次數的增加是必然會出現的。說得再簡單點，當你賺了第一桶金後，需要留下部分，這樣就算後面失手了，你留得青山在不怕沒柴燒，或者你放慢腳步，賺點穩錢。
但人性就是這麼貪婪，就像澳門的賭徒一樣，賺了1000萬想5000萬，最後都還給了賭場，賭場不怕你贏，就怕你贏了不來，只要你繼續來玩，遲早還是要吐回去的。如何破解這個暴利歸零的事，很簡單，只要學會出金和儲蓄即可，強制自己把部分利潤留下來。
輸得起，看得准，才能賭
寫到這，就怕有人說，老子決定看完回去就滿倉幹，那就違背我的初衷了。想要暴利，首先你得拿出一部分錢，這部分錢必須是你輸得起的錢、不能是家庭急需要用的、也不能是借來的。只有你輸得起時，你才有膽量贏得起，不然就會畏首畏尾，因為你怕輸，所以你就拿不住，人的本能都這樣。
其次要看得准，比如在股市裡，何時我會重倉賭，比如大盤出現幾年不遇的大機會，我可能會融資融券幹進去 ; 融資融券就是加槓桿，是有風險的，所以子彈必須要用在關鍵的地方。在外匯市場也是，咱不能因為他24小時在走，就時刻去搞他，只有當他出現明顯的撿錢機會時，我們才會搞他。
想賭，都是因為對當下的不滿足，想要更多，加上機會比較稀缺，所以重倉。但如果你資產已經夠用了，那就不要賭，躺著即可。因為繼續賭你可能會回到解放前，但躺著你永遠都是有錢人。
但如果你是一個小資金的玩家，在可以承受的範圍內，如果確實發現了不錯的機會，那可以嘗試賭一把，賭錯了無傷大雅，賭對幾次，可以讓自己上一個階層。
作者介紹｜跟著Yellow！學外匯！！
還原金融外匯市場的真實面貌，推廣全民外匯運動是我們的核心理念。
本文經授權轉載自方格子Vocus（原標題：你是要複利還是暴利?）
責任編輯／焦家卉
